Sentenza del 17/05/2018 n. 2245 - Comm. Trib. Reg. per la Lombardia

Esito

La controversia

L'Agenzia delle Entrate aveva rideterminato, ai fini dell'imposta di registro, il valore dell'avviamento dell'azienda ceduta da 112.000 euro a 706.211 euro, utilizzando il cosiddetto metodo di sostituzione: al costo lordo del personale, riferito a 19 dipendenti, era stato applicato un moltiplicatore compreso tra 1 e 1,5. La contribuente contestava l'arbitrarietà del criterio, la mancata considerazione di ulteriori componenti aziendali, la derivazione fallimentare dell'azienda e il difetto di motivazione dell'atto, emesso anche mediante rinvio a una precedente rettifica non allegata.

La decisione

La Commissione Tributaria Regionale ha rigettato l'appello dell'Agenzia delle Entrate e confermato l'annullamento dell'avviso disposto dal giudice di primo grado. Ha ritenuto che il solo costo del personale non dimostrasse concretamente l'attitudine dell'azienda a produrre reddito, poiché mancava una proiezione dei ricavi e dei costi idonea a evidenziare l'effettiva redditività del fattore umano. Anche l'applicazione di un moltiplicatore è stata giudicata insufficiente, trattandosi di un criterio meccanico privo di verifica concreta. L'Agenzia è stata inoltre condannata al pagamento delle spese di lite, liquidate in 1.000 euro oltre accessori.

Massime di principio

• Nella determinazione fiscale dell'avviamento non è sufficiente valorizzare soltanto il costo del personale o un altro singolo fattore produttivo: l'Amministrazione deve dimostrare il collegamento concreto tra tale fattore e la capacità dell'azienda di generare reddito.
• L'avviamento deve essere valutato considerando una prospettiva reddituale effettiva, con riferimento ai ricavi, ai costi e alle caratteristiche concrete dell'impresa, non mediante criteri puramente automatici o meramente matematici.
• L'applicazione di un moltiplicatore al costo del personale non costituisce, da sola, una valida prova del maggior valore dell'avviamento, se il moltiplicatore non è adeguatamente giustificato e verificato rispetto alla specifica azienda.
• In caso di rettifica del valore dell'avviamento, l'atto impositivo deve esporre in modo comprensibile il metodo di calcolo e gli elementi utilizzati; il semplice rinvio a un altro atto non allegato può compromettere la possibilità del contribuente di difendersi.
• La provenienza fallimentare dell'azienda non esclude automaticamente l'esistenza di un avviamento, ma rappresenta una circostanza concreta che l'Amministrazione deve valutare insieme agli altri elementi utili a stimare la reale capacità reddituale dell'impresa.