Regolamento (UE) 2024/912

Regolamento delegato (UE) 2024/912: informazioni da notificare per le attività transfrontaliere dei GEFIA

Il regolamento integra la direttiva 2011/61/UE specificando il contenuto delle informazioni che i gestori di fondi di investimento alternativi (GEFIA) devono trasmettere alle autorità competenti quando operano in via transfrontaliera o tramite succursale. La finalità è rendere omogenee e complete le notifiche, consentendo una vigilanza efficace da parte delle autorità dello Stato membro d’origine e dello Stato membro ospitante.

Contesto e finalità

I considerando evidenziano che la portata delle informazioni varia in funzione del tipo di notifica e che occorre quindi precisarne il contenuto. Il regolamento mira anche a garantire che le autorità siano aggiornate su ogni modifica rilevante, incluse revoche, cancellazioni o variazioni dell’autorizzazione iniziale. Viene inoltre sottolineata la necessità di identificare con chiarezza la succursale e le persone responsabili della sua gestione, nonché di agevolare l’identificazione elettronica dei FIA attraverso ISIN e LEI quando disponibili.

Ambito soggettivo e oggettivo

Il regolamento si applica ai GEFIA che effettuano notifiche ai sensi dell’articolo 33, paragrafi 2, 3 e 6, della direttiva 2011/61/UE. Riguarda sia le notifiche relative alla prestazione di servizi o attività in un altro Stato membro, sia quelle concernenti l’apertura e l’organizzazione di una succursale, sia gli aggiornamenti delle informazioni già comunicate. È rilevante per i rapporti con le autorità competenti dello Stato membro d’origine e, a seconda dei casi, con quelle dello Stato membro ospitante o di stabilimento della succursale.

Informazioni da comunicare per le attività transfrontaliere

Per le notifiche ex articolo 33, paragrafo 2, lettera a), il GEFIA deve indicare:

• nome, indirizzo, LEI ed estremi del GEFIA;
• servizio o punto di contatto responsabile dello scambio di informazioni con l’autorità competente dello Stato membro d’origine.

Per le notifiche ex articolo 33, paragrafo 2, lettera b), occorre indicare anche:

• le attività di gestione collettiva e i servizi specifici che saranno prestati, richiamando l’allegato I della direttiva 2011/61/UE e l’articolo 6, paragrafo 4;
• la strategia aziendale nello Stato membro ospitante, incluse le categorie di clienti e investitori interessati e le modalità di relazione con essi;
• una sintesi dei controlli sugli accordi di delega con terzi;
• le informazioni sui FIA che si intende gestire nello Stato membro ospitante, con nome, Stato membro d’origine, forma giuridica, strategia di investimento e durata, se del caso;
• il codice di identificazione nazionale, l’ISIN e il LEI del FIA, se disponibili;
• nelle strutture master-feeder, la denominazione del fondo master, il suo LEI se disponibile e, se diverso, i dati del GEFIA del fondo di destinazione.

Informazioni da comunicare per la succursale

Per le notifiche ex articolo 33, paragrafo 3, lettera b), il GEFIA deve comunicare i dati identificativi della succursale, compresi nome, indirizzo, eventuali codici nazionali ed estremi del servizio o punto di contatto. Per l’articolo 33, paragrafo 3, lettera c), devono essere indicati nome, posizione, indirizzo e-mail e numero di telefono delle persone fisiche che svolgono funzioni fondamentali in posizione direttiva nella succursale.

Quanto alla struttura organizzativa della succursale, il regolamento richiede:

• l’eventuale appartenenza del GEFIA a un gruppo;
• una spiegazione del contributo della succursale alla strategia del GEFIA o del gruppo;
• le linee gerarchiche funzionali, geografiche e giuridiche;
• il modo in cui la succursale si inserisce nella struttura societaria del GEFIA o del gruppo;
• le regole di reporting al GEFIA;
• una descrizione del processo di misurazione e gestione del rischio a livello di succursale, ai sensi dell’articolo 45 del regolamento delegato (UE) n. 231/2013.

Sistemi di controllo, compliance e proiezioni finanziarie

La notifica sulla succursale deve includere una sintesi dei sistemi e dei controlli predisposti, comprensiva di:

• procedure e risorse umane e materiali per rispettare le regole dello Stato membro ospitante adottate ai sensi degli articoli 12 e 14 della direttiva 2011/61/UE;
• procedure e risorse umane e materiali per l’adempimento degli obblighi antiriciclaggio e antiterrorismo previsti dalla direttiva (UE) 2015/849;
• controlli sugli accordi di delega con terzi rispetto alle attività svolte dalla succursale;
• previsioni di profitti e perdite e di flussi di cassa per i primi 36 mesi.

Obbligo di comunicare le modifiche e cessazione dell’attività

L’articolo 3 impone al GEFIA di notificare alle autorità competenti dello Stato membro d’origine qualsiasi modifica delle informazioni trasmesse ai sensi degli articoli 1 e 2. In caso di cessazione programmata dell’attività di una succursale in un altro Stato membro, il GEFIA deve inoltre fornire:

• nome, e-mail e numero di telefono delle persone responsabili del processo di cessazione;
• calendario della cessazione;
• dati e procedure proposte per la chiusura, con indicazione della tutela degli interessi degli investitori, delle modalità di gestione dei reclami e dell’estinzione di eventuali debiti.

Entrata in vigore, applicazione e riferimenti trasversali

Il regolamento entra in vigore il ventesimo giorno successivo alla pubblicazione nella Gazzetta ufficiale dell’Unione europea, ma si applica dal 25 giugno 2024. È direttamente applicabile in tutti gli Stati membri. Nel testo sono richiamati anche il regolamento (UE) 2016/679 in materia di protezione dei dati personali e il regolamento (UE) 2018/1725 per il trattamento dei dati da parte delle istituzioni dell’Unione, con richiamo alla consultazione del Garante europeo della protezione dei dati.