Sentenza del 30/12/2019 n. 34595 - Corte di Cassazione

Esito

La controversia

La controversia riguardava il disconoscimento della deducibilità di 8.282.887 euro di oneri finanziari derivanti da finanziamenti infragruppo, contratti dalla sub holding italiana per acquisire società già appartenenti al medesimo gruppo. L'Amministrazione finanziaria ha ritenuto l'operazione priva di valide ragioni economiche e finalizzata principalmente a creare componenti negativi deducibili, riducendo l'imponibile fiscale mediante il trasferimento del debito sulle società operative. La società ha contestato, tra l'altro, l'inammissibilità e la genericità dell'appello dell'Agenzia, l'omessa pronuncia e motivazione della sentenza di secondo grado, nonché la violazione delle norme sull'elusione fiscale, sostenendo che l'operazione rientrasse in un legittimo leveraged buyout e fosse funzionale alla riorganizzazione del gruppo.

La decisione

La Corte di cassazione ha rigettato integralmente il ricorso. Ha ritenuto implicitamente respinta l'eccezione di inammissibilità dell'appello, poiché la Commissione regionale aveva esaminato il merito; ha inoltre considerato sufficientemente specifici i motivi dell'appello dell'Agenzia. Nel merito, ha confermato che la società non aveva dimostrato concrete ragioni economiche, organizzative o funzionali ulteriori rispetto al vantaggio fiscale. Il riferimento astratto a leveraged buyout e push down del debito non è stato ritenuto sufficiente. La società è stata condannata al pagamento di 25.000 euro di spese del giudizio di legittimità, oltre alle spese prenotate a debito, nonché al versamento dell'ulteriore contributo unificato, se dovuto.

Norme richiamate

• D.P.R. n. 600 del 1973, art. 41-bis

  Ha consentito la riduzione della perdita dichiarata dalla società mediante l'accertamento parziale degli elementi reddituali contestati.

• D.P.R. n. 600 del 1973, art. 37-bis

  È stato applicato per disconoscere i vantaggi fiscali derivanti da operazioni prive di valide ragioni economiche, dirette ad aggirare norme tributarie e a ottenere indebite deduzioni.

• D.Lgs. n. 546 del 1992, art. 53, commi 1 e 2

  La Corte ha ritenuto ammissibile l'appello dell'Agenzia: i motivi erano sufficientemente specifici e il loro contenuto consentiva di comprendere le ragioni del dissenso rispetto alla sentenza di primo grado. L'esame del merito ha inoltre implicato il rigetto dell'eccezione preliminare di inammissibilità.

• Codice di procedura civile, art. 112

  Non vi è omessa pronuncia quando la decisione adottata contiene un rigetto implicito della questione non espressamente esaminata.

• Codice di procedura civile, art. 360, comma 1, n. 5

  Dopo la riforma del 2012, in cassazione è denunciabile soltanto l'omesso esame di un fatto decisivo discusso tra le parti o un'anomalia motivazionale grave, non la semplice insufficienza della motivazione o una diversa valutazione delle prove.

• T.U.I.R., artt. 97, 98 e 122

  Le disposizioni sui limiti alla deducibilità degli interessi passivi e sui regimi fiscali di gruppo non possono essere aggirate mediante una riorganizzazione artificiosa che trasferisca il debito e generi deduzioni prive di sostanza economica.

• T.U.I.R., art. 10-bis dello Statuto dei diritti del contribuente, introdotto dal D.Lgs. n. 128 del 2015

  La sentenza richiama i principi dell'abuso del diritto: sono contestabili le operazioni prive di sostanza economica che realizzano vantaggi fiscali indebiti contrari alla finalità delle norme tributarie.

• D.P.R. n. 115 del 2002, art. 13, commi 1-bis e 1-quater

  In caso di rigetto del ricorso, sussistono i presupposti per il pagamento dell'ulteriore contributo unificato, pari a quello dovuto per il ricorso, se applicabile.

Massime di principio

• Un'operazione infragruppo non è automaticamente abusiva o elusiva, ma il contribuente deve dimostrare con elementi concreti le ragioni economiche, organizzative e funzionali che la giustificano, oltre al vantaggio fiscale.
• Il ricorso a strutture note e astrattamente lecite, come il leveraged buyout o il push down del debito, non basta da solo: occorre spiegare il collegamento effettivo con l'operazione complessiva e il beneficio imprenditoriale realizzato.
• Il trasferimento di debiti all'interno di un gruppo, se appare diretto principalmente a creare interessi passivi deducibili o ad aggirare i limiti fiscali, può essere riqualificato come costruzione artificiosa e priva di sostanza economica.
• Per contrastare una contestazione di abuso del diritto è essenziale documentare preventivamente le finalità industriali, finanziarie e organizzative dell'operazione, la sua coerenza con normali logiche di mercato e l'assenza di alternative meramente fiscali.
• Nel processo tributario, l'appello può essere specifico anche quando riprende le ragioni già sostenute in precedenza, purché dal suo contenuto emerga in modo comprensibile il dissenso rispetto alla decisione di primo grado.
• In cassazione non è generalmente possibile ottenere una nuova valutazione dei fatti o delle prove: sono rilevanti soltanto violazioni di legge, omesso esame di fatti decisivi o anomalie motivazionali radicali.