Direttiva 2000/12

Direttiva 2000/12/CE relativa all’accesso all’attività degli enti creditizi ed al suo esercizio

La direttiva codifica in un testo unico la disciplina UE applicabile agli enti creditizi, sostituendo e razionalizzando una pluralità di direttive precedenti. Il suo impianto si fonda sul mutuo riconoscimento delle autorizzazioni, sul principio del controllo dello Stato membro d’origine e su un nucleo di armonizzazione prudenziale essenziale, lasciando agli Stati membri margini di discrezionalità su taluni profili organizzativi, prudenziali e transitori.

Obiettivi e logica di fondo

La direttiva mira a facilitare l’accesso all’attività bancaria e il suo esercizio nel mercato interno, eliminando le differenze più rilevanti tra le normative nazionali e garantendo condizioni concorrenziali equivalenti. Il testo insiste sulla tutela del risparmio, sulla stabilità del sistema finanziario e sulla possibilità di operare in tutta la Comunità tramite succursali o prestazione di servizi, nel rispetto delle competenze dello Stato ospitante in materia di liquidità e politica monetaria.

Definizioni e campo di applicazione

Ai fini della direttiva, è ente creditizio l’impresa che raccoglie dal pubblico depositi o altri fondi rimborsabili e concede crediti per proprio conto. Sono inoltre definiti, tra gli altri, autorizzazione, succursale, autorità competenti, ente finanziario, partecipazione qualificata, stretti legami, zona A e zona B, società di partecipazione finanziaria e mista, gruppo di clienti collegati e mercati ufficiali.

La direttiva si applica a tutti gli enti creditizi; alcune disposizioni si estendono alle società di partecipazione finanziaria e mista con sede nella Comunità. Sono escluse le banche centrali e numerosi organismi pubblici o speciali elencati per Stato membro nell’articolo 2, paragrafo 3. Il Consiglio può aggiornare tale elenco su proposta della Commissione, sentito il comitato consultivo bancario.

Divieto di raccolta abusiva di depositi

L’articolo 3 impone agli Stati membri di vietare a soggetti diversi dagli enti creditizi di raccogliere professionalmente depositi o altri fondi rimborsabili dal pubblico. Il divieto non opera per gli Stati membri, le autorità regionali o locali, le organizzazioni pubbliche internazionali di cui facciano parte uno o più Stati membri, né per i casi espressamente previsti dal diritto nazionale o comunitario, purché siano previsti meccanismi di tutela per depositanti e investitori.

Autorizzazione e condizioni di accesso all’attività

L’autorizzazione è obbligatoria prima dell’inizio dell’attività. Gli Stati membri fissano le condizioni di autorizzazione, nel rispetto dei requisiti minimi armonizzati.

Tra i requisiti principali:

• l’ente deve disporre di fondi propri distinti e di un capitale iniziale almeno pari a 5 milioni di EUR;
• per alcune categorie speciali può essere ammesso un capitale iniziale non inferiore a 1 milione di EUR;
• i fondi propri non possono scendere sotto il capitale iniziale richiesto;
• sono previste deroghe transitorie per enti già esistenti al 15 dicembre 1979 e al 1o gennaio 1993.

L’autorizzazione è subordinata inoltre a condizioni di governance e affidabilità:

• presenza di almeno due persone che determinino effettivamente l’orientamento dell’attività;
• onorabilità e adeguata esperienza di tali soggetti;
• sede statutaria o amministrazione centrale nello Stato membro competente, a seconda della forma giuridica;
• conoscenza preventiva degli azionisti o soci con partecipazione qualificata;
• assenza di stretti legami o di strutture di gruppo che ostacolino la vigilanza.

La domanda deve essere corredata da un programma di attività e l’esame non può essere subordinato alle esigenze economiche del mercato. Il diniego deve essere motivato e notificato entro sei mesi dalla domanda completa, e in ogni caso la decisione deve intervenire entro dodici mesi.

Partecipazioni qualificate, revoca e organizzazione interna

Chi intenda acquisire, aumentare o ridurre una partecipazione qualificata deve informarne preventivamente l’autorità competente. Le soglie rilevanti sono 20 %, 33 % e 50 % dei diritti di voto o del capitale, nonché il caso in cui l’ente divenga filiazione o cessi di esserlo.

Le autorità dispongono di tre mesi per opporsi se la qualità dell’acquirente non garantisce una gestione sana e prudente. Se l’acquisto riguarda soggetti di un altro Stato membro nei casi previsti dall’articolo 12, opera la consultazione preventiva con le autorità interessate.

L’articolo 14 elenca i casi di revoca dell’autorizzazione, tra cui:

• mancato utilizzo dell’autorizzazione entro dodici mesi;
• rinuncia espressa o cessazione dell’attività per oltre sei mesi;
• ottenimento dell’autorizzazione mediante false dichiarazioni o mezzi irregolari;
• venir meno delle condizioni di autorizzazione;
• insufficienza dei fondi propri o delle garanzie verso i creditori;
• ulteriori casi previsti dal diritto nazionale.

L’articolo 17 impone un’adeguata organizzazione amministrativa e contabile e procedure di controllo interno efficaci.

Libera prestazione di servizi e stabilimento

Gli enti creditizi autorizzati in uno Stato membro possono esercitare nell’Unione le attività dell’allegato I tramite succursale o prestazione di servizi, purché tali attività siano coperte dall’autorizzazione. L’articolo 19 estende in via condizionata il regime anche a taluni enti finanziari filiazioni di enti creditizi.

Succursali

La procedura richiede la notifica all’autorità dello Stato membro d’origine, con indicazione di:

• Stato membro ospitante;
• programma di attività;
• recapito per la ricezione dei documenti;
• nominativi dei dirigenti responsabili.

L’autorità d’origine trasmette le informazioni all’autorità ospitante entro tre mesi, salvo dubbi sulla struttura amministrativa o sulla situazione finanziaria dell’ente. Lo Stato ospitante dispone poi di due mesi per predisporre la vigilanza e, se del caso, imporre condizioni di interesse generale. La succursale può iniziare l’attività dopo la comunicazione dello Stato ospitante o allo scadere del termine.

Le modifiche alle informazioni notificate devono essere comunicate almeno un mese prima. Le succursali già operative prima del 1o gennaio 1993 sono considerate come se avessero seguito la procedura.

Libera prestazione di servizi

Per la prestazione di servizi in un altro Stato membro, l’ente notifica all’autorità d’origine le attività che intende svolgere; l’autorità d’origine comunica la notifica allo Stato ospitante entro un mese. Restano salvi i diritti acquisiti dagli enti già operativi prima del 1o gennaio 1993.

Poteri dello Stato ospitante

Lo Stato ospitante può richiedere informazioni statistiche e, ai fini dei propri compiti, le informazioni necessarie anche alle succursali estere. Se constata irregolarità rispetto alle norme nazionali adottate in attuazione della direttiva, deve chiedere all’ente di porvi fine e, in caso di inerzia, informa lo Stato d’origine, che deve adottare misure appropriate. Se le irregolarità persistono, lo Stato ospitante può adottare misure di prevenzione o repressione, fino a impedire nuove operazioni.

Sono previste garanzie di motivazione, comunicazione all’ente e ricorso giurisdizionale. In casi urgenti, lo Stato ospitante può assumere misure cautelari immediate a tutela di depositanti, investitori o altri clienti, con successivo controllo della Commissione.

Rapporti con i paesi terzi

La direttiva disciplina in modo articolato le filiazioni di imprese di paesi terzi e le succursali di enti con sede fuori della Comunità. Gli Stati membri devono informare la Commissione delle autorizzazioni rilasciate e delle difficoltà generali incontrate dagli enti UE nei paesi terzi.

La Commissione può elaborare relazioni periodiche sul trattamento riservato agli enti comunitari nei paesi terzi e proporre al Consiglio misure per ottenere condizioni di accesso al mercato equivalenti. In caso di trattamento non comparabile, possono essere avviati negoziati o adottate misure temporanee di limitazione o sospensione di nuove autorizzazioni o acquisizioni, per un massimo di tre mesi, con possibile proroga tramite decisione del Consiglio.

Per le succursali di enti extracomunitari si afferma il principio di non trattamento più favorevole rispetto alle succursali di enti comunitari. La Comunità può comunque concludere accordi di reciprocità con paesi terzi. L’articolo 25 consente anche accordi sulla vigilanza consolidata per gruppi con capogruppo situata in un paese terzo o per gruppi UE con attività in paesi terzi.

Principio di vigilanza dello Stato membro d’origine e cooperazione

La vigilanza prudenziale, comprese le attività esercitate tramite succursali e libera prestazione di servizi, spetta allo Stato membro d’origine, salvo competenze specifiche dello Stato ospitante. Quest’ultimo mantiene la vigilanza sulla liquidità della succursale e le misure di politica monetaria.

Le autorità competenti devono cooperare strettamente e scambiarsi tutte le informazioni rilevanti su direzione, gestione, proprietà, liquidità, solvibilità, garanzie dei depositi, grandi fidi, organizzazione amministrativa e contabile, e controlli interni. Le verifiche sul posto delle succursali possono essere eseguite dalle autorità d’origine, senza pregiudizio per i poteri ispettivi dello Stato ospitante.

Segreto d’ufficio, scambio di informazioni e revisori

L’articolo 30 introduce un obbligo generalizzato di segreto d’ufficio per chi opera per le autorità competenti, con divieto di divulgazione di informazioni riservate salvo forme anonime o casi penalmente rilevanti. La direttiva disciplina dettagliatamente gli scambi informativi tra autorità di diversi Stati membri e con soggetti quali autorità di vigilanza finanziaria, autorità di liquidazione/fallimento, revisori, banche centrali, autorità monetarie e organismi di garanzia dei depositi.

L’articolo 31 impone ai revisori l’obbligo di segnalazione tempestiva alle autorità competenti quando emergano fatti o decisioni che:

• costituiscano violazioni sostanziali delle regole di autorizzazione o di esercizio;
• pregiudichino la continuità della gestione;
• comportino il rifiuto della certificazione o l’emissione di rilievi.

La segnalazione in buona fede non costituisce violazione di vincoli di riservatezza né genera responsabilità per il revisore.

Potere sanzionatorio e tutela giurisdizionale

Le autorità competenti possono irrogare sanzioni o adottare provvedimenti per far cessare infrazioni o rimuoverne le cause, fatti salvi il diritto penale e le regole sulla revoca dell’autorizzazione. Ogni decisione adottata in base alla direttiva deve essere impugnabile in sede giurisdizionale, anche in caso di mancata decisione entro sei mesi su una domanda completa di autorizzazione.

Fondi propri: struttura e limiti

La direttiva armonizza la nozione di fondi propri, distinguendo tra elementi di base e supplementari e definendo con precisione quali poste possano essere incluse o dedotte.

Tra gli elementi inclusi figurano capitale versato, riserve, utili portati a nuovo, fondo rischi bancari generali, riserve di rivalutazione, rettifiche di valore, taluni strumenti subordinati e, per gli enti cooperativi, determinati impegni dei membri. Devono essere dedotti, tra l’altro:

• azioni proprie;
• attività immateriali;
• risultati negativi dell’esercizio;
• partecipazioni rilevanti in altri enti creditizi o finanziari oltre determinate soglie.

Gli Stati membri hanno un margine di scelta nell’utilizzo degli elementi e possono adottare massimali inferiori o prescrizioni più rigorose. Il controllo del rispetto dei requisiti spetta alle autorità competenti.

Coefficiente di solvibilità

Il coefficiente di solvibilità è il rapporto tra fondi propri e attività/operazioni fuori bilancio ponderate per il rischio. Deve essere calcolato almeno due volte l’anno; per gli enti che non appartengono a gruppi si calcola su base individuale, mentre per le imprese madri su base consolidata. Le autorità possono richiedere anche calcoli sottoconsolidati o non consolidati.

Il denominatore è determinato mediante ponderazioni di rischio delle attività e mediante il trattamento delle esposizioni fuori bilancio secondo gli allegati II, III e IV. Le ponderazioni standard sono del 0 %, 20 %, 50 % e 100 %, con numerose specificazioni per crediti verso Stati, banche centrali, BEI, banche multilaterali di sviluppo, enti creditizi, settore non bancario e immobili residenziali/commerciali. La direttiva consente talune deroghe fino al 31 dicembre 2006, soprattutto per ipoteche commerciali e particolari operazioni di leasing.

L’articolo 47 impone il mantenimento di un coefficiente minimo dell’8 %, salvo facoltà degli Stati membri di stabilire livelli più elevati. In caso di discesa sotto l’8 %, le autorità devono far adottare misure correttive tempestive.

Grandi fidi

Un’esposizione è qualificata come grande fido quando raggiunge almeno il 10 % dei fondi propri. Gli enti devono notificarli secondo una periodicità stabilita dallo Stato membro e devono mantenere sistemi interni adeguati per l’identificazione e il monitoraggio delle esposizioni.

Il limite ordinario è il 25 % dei fondi propri verso un singolo cliente o gruppo collegato; scende al 20 % per i fidi verso impresa madre, imprese figlie e imprese figlie dell’impresa madre, salvo misure alternative di controllo. Il cumulo dei grandi fidi non può superare l’800 % dei fondi propri. Sono previste numerose esenzioni o ponderazioni agevolate per esposizioni verso amministrazioni pubbliche, enti creditizi, strumenti garantiti, obbligazioni e crediti ipotecari, nonché per alcune operazioni transitorie e per i sistemi di rete bancaria.

La vigilanza sui grandi fidi può essere esercitata su base individuale o consolidata a seconda della struttura del gruppo; gli Stati membri possono rinunciare in parte alla vigilanza individuale quando esiste una vigilanza consolidata adeguata.

Partecipazioni qualificate non finanziarie

Gli enti creditizi non possono detenere partecipazioni qualificate in imprese non finanziarie oltre il 15 % dei propri fondi propri, né un totale di tali partecipazioni superiore al 60 % dei fondi propri. Le partecipazioni temporanee connesse a operazioni di salvataggio o sottoscrizione non sono computate ai fini dei limiti. In circostanze eccezionali il superamento può essere tollerato solo se accompagnato da misure di rafforzamento patrimoniale o equivalenti.

Vigilanza su base consolidata

La direttiva prevede una vigilanza consolidata quando un ente creditizio controlla o partecipa in altri enti creditizi o finanziari, ovvero quando la sua impresa madre è una società di partecipazione finanziaria. La vigilanza riguarda almeno solvibilità, adeguatezza patrimoniale rispetto ai rischi di mercato e grandi fidi, e si estende alle società di partecipazione finanziaria quando necessario.

L’articolo 52 consente esenzioni dalla consolidazione per imprese situate in paesi terzi con ostacoli al trasferimento delle informazioni, per imprese di interesse trascurabile o nei casi in cui la consolidazione sarebbe inopportuna o fuorviante. Gli Stati membri devono comunque garantire informazioni adeguate e la corretta ripartizione del capitale nel gruppo.

L’articolo 53 individua l’autorità responsabile della vigilanza consolidata e disciplina i casi transfrontalieri e i conflitti di competenza; l’articolo 54 stabilisce i metodi di consolidamento integrale, proporzionale o per equivalenza; l’articolo 55 impone obblighi informativi alle società di partecipazione miste e alle loro figlie; l’articolo 56 mira a rimuovere gli ostacoli giuridici alla circolazione delle informazioni e a coordinare la vigilanza con altre autorità settoriali, mantenendo il segreto d’ufficio.

Comitato consultivo bancario e poteri di adattamento tecnico

È istituito presso la Commissione un comitato consultivo bancario composto da rappresentanti degli Stati membri e della Commissione. Il comitato assiste la Commissione nell’applicazione della direttiva e nel coordinamento ulteriore del settore, ma non tratta i singoli casi.

Il comitato esamina anche le condizioni di autorizzazione e i coefficienti di osservazione, e può formulare suggerimenti per il coordinamento delle regole nazionali. L’articolo 60 consente alla Commissione, secondo procedura comitologica, di adottare adattamenti tecnici relativi a definizioni, zone geografiche, capitale iniziale, elenco delle attività, regole sulle operazioni fuori bilancio, coefficienti e ipotesi di esenzione.

Disposizioni transitorie principali

La direttiva contiene numerose norme transitorie, tra cui:

• per la Danimarca, la possibilità di includere progressivamente nei fondi propri taluni impegni solidali fino al 1o gennaio 2001;
• fino al 31 dicembre 2006, la possibilità di applicare una ponderazione del 50 % ad alcune esposizioni ipotecarie commerciali e a taluni leasing immobiliari, entro limiti e condizioni rigorose di valutazione e rivalutazione;
• fino al 31 dicembre 2006, la possibilità di riconoscere il medesimo trattamento alle azioni di società finlandesi per l’edilizia abitativa e a taluni contratti OTC compensati presso stanze di compensazione, in presenza di determinate garanzie;
• termini di allineamento progressivo all’8 % per gli enti con coefficienti inferiori al livello minimo al 1o gennaio 1991;
• termini per l’adeguamento dei grandi fidi esistenti al 5 febbraio 1993, con scadenza massima al 31 dicembre 2001;
• termine fino al 1o gennaio 2003 per conformarsi ai limiti sulle partecipazioni non finanziarie già eccedenti al 1o gennaio 1993.

Abrogazione, entrata in vigore e obblighi di comunicazione

L’articolo 67 abroga le principali direttive precedenti in materia, salvi gli obblighi relativi ai termini di attuazione ancora pendenti. L’articolo 66 impone agli Stati membri di comunicare alla Commissione il testo delle principali misure nazionali di recepimento.

La direttiva entra in vigore il ventesimo giorno successivo alla pubblicazione nella Gazzetta ufficiale delle Comunità europee. Il testo non indica nel corpo principale un termine unico di recepimento, ma rinvia all’allegato V, parte B, per i termini nazionali di attuazione delle direttive abrogate e delle disposizioni sostituite.