Sentenza del 15/01/2018 n. 58 - Comm. Trib. Prov. Milano

Esito

La controversia

La controversia riguarda la qualificazione giuridica e fiscale degli interessi passivi relativi a contratti di riassicurazione e, in particolare, dei depositi costituiti in esecuzione di tali contratti. Il tema centrale è stabilire se le polizze unit linked, pur avendo un elevato contenuto finanziario e un rendimento collegato a fondi di investimento senza garanzia di rendimento minimo o di restituzione del capitale, conservino natura assicurativa. La sentenza ritiene decisivo il fatto che l'assicuratore assuma comunque il rischio demografico, poiché la prestazione è collegata al verificarsi di un evento attinente alla vita umana.

Norme richiamate

• Art. 96, comma 5-bis, d.P.R. 917/1986 (TUIR)

  La norma prevede un trattamento fiscale specifico per gli interessi passivi relativi a rapporti aventi natura assicurativa. La sua applicazione dipende dalla qualificazione sostanziale del contratto e non dalla sola presenza di caratteristiche finanziarie o speculative.

Massime di principio

• Una polizza unit linked può mantenere natura assicurativa anche quando il premio è investito in fondi, il rendimento è variabile e non sono garantiti né il capitale né un rendimento minimo.
• Per qualificare un prodotto come assicurativo è sufficiente che l'assicuratore assuma un effettivo rischio demografico, cioè che la prestazione dipenda almeno in parte dal verificarsi di un evento relativo alla vita umana.
• La componente finanziaria del prodotto non esclude automaticamente la natura assicurativa: occorre valutare la struttura complessiva del contratto e la presenza del rischio assicurativo.
• Una volta riconosciuta la natura assicurativa dei contratti di riassicurazione o dei depositi collegati, può trovare applicazione il regime fiscale speciale previsto dall'art. 96, comma 5-bis, del TUIR.
• In situazioni analoghe, la qualificazione fiscale dovrebbe essere effettuata sulla base della sostanza economica e del rischio assunto dall'assicuratore, non soltanto sulla base delle modalità di investimento o dell'assenza di garanzie finanziarie.