Regolamento (UE) 2018/1644

Contenuto minimo degli accordi di cooperazione per benchmark di paesi terzi equivalenti

Il regolamento delegato (UE) 2018/1644 integra il regolamento (UE) 2016/1011, fissando le norme tecniche di regolamentazione che determinano il contenuto minimo degli accordi di cooperazione tra ESMA e le autorità competenti dei paesi terzi il cui quadro giuridico e le cui prassi di vigilanza siano stati riconosciuti equivalenti. La finalità è garantire una cooperazione omogenea ed efficace per la vigilanza sugli amministratori di indici di riferimento ubicati in paesi terzi e utilizzabili nell'Unione.

Finalità e contesto normativo

Il regolamento si inserisce nel sistema delineato dall'articolo 30 del regolamento (UE) 2016/1011, che consente l'uso nell'Unione di benchmark forniti da amministratori di paesi terzi solo in presenza, tra l'altro, di una decisione di equivalenza. I considerando chiariscono che gli accordi di cooperazione devono assicurare scambio informativo, riservatezza, uso controllato delle informazioni e coordinamento delle attività di vigilanza, anche in considerazione del fatto che l'ESMA non esercita poteri di vigilanza diretta sugli amministratori situati in paesi terzi, salvo gli effetti connessi alla cancellazione della registrazione ex articolo 31 del regolamento (UE) 2016/1011.

Ambito di applicazione degli accordi

Gli accordi di cooperazione devono definire con precisione il proprio ambito di applicazione e riguardare almeno:

• lo scambio di informazioni e notifiche necessarie ai fini della vigilanza;
• le questioni rilevanti per operazioni, attività o servizi degli amministratori interessati, incluse le informazioni sulle norme legislative e regolamentari vigenti nel paese terzo e sulle loro modifiche sostanziali;
• le azioni di vigilanza o regolamentazione adottate dall'autorità del paese terzo e le approvazioni concesse in relazione agli amministratori che abbiano acconsentito all'utilizzo dei propri benchmark nell'Unione.

Il considerando 6 precisa inoltre che il contenuto minimo richiesto per gli accordi con l'ESMA deve essere adeguato anche agli accordi di cooperazione previsti dall'articolo 32, paragrafo 5, del regolamento (UE) 2016/1011 tra autorità del paese terzo e autorità competente dello Stato membro di riferimento.

Scambio di informazioni e notifiche

Gli accordi devono contenere clausole operative sul flusso informativo. In particolare, devono stabilire che le richieste di informazioni indichino almeno i dati richiesti, una sintesi dell'oggetto, lo scopo della richiesta e le disposizioni normative applicabili alle attività in materia di benchmark. Devono inoltre disciplinare i meccanismi tecnici o procedurali per lo scambio o la trasmissione, prevedere la forma scritta, imporre misure di sicurezza e garantire che le informazioni siano fornite senza indugio, oppure secondo il calendario espressamente previsto nell'accordo.

Coordinamento della vigilanza e ispezioni in loco

Gli accordi devono istituire un quadro di coordinamento delle attività di vigilanza tra le parti. La parte che intende svolgere un'attività di vigilanza deve presentare una richiesta scritta iniziale; tale richiesta deve descrivere il contesto di fatto e di diritto e l'arco temporale stimato. L'altra parte deve accusare ricevuta per iscritto entro dieci giorni lavorativi.

Per le ispezioni in loco nella giurisdizione dell'autorità del paese terzo, gli accordi devono prevedere una procedura per definire condizioni e modalità dell'ispezione, incluse almeno:

• i rispettivi ruoli e responsabilità;
• il diritto dell'autorità del paese terzo di accompagnare l'ispezione;
• l'eventuale obbligo di assistenza nella revisione, interpretazione e analisi di libri e registri pubblici e non pubblici;
• l'assistenza nell'ottenere informazioni da amministratori e dirigenti dell'amministratore interessato.

Riservatezza, uso delle informazioni e protezione dei dati

Gli accordi devono imporre il divieto di divulgare le informazioni ricevute nell'ambito della cooperazione, salvo consenso scritto della parte che le ha fornite oppure nei casi in cui la divulgazione sia obbligatoria, proporzionata e necessaria ai sensi del diritto dell'Unione o nazionale, in particolare nel contesto di indagini o procedimenti giudiziari.

Le informazioni ottenute devono essere conservate in modo sicuro e utilizzate solo per le finalità indicate nella richiesta di informazioni o, se non richieste, esclusivamente per consentire all'autorità ricevente di esercitare le proprie funzioni di regolamentazione e vigilanza. Un uso per finalità ulteriori è possibile solo previa autorizzazione scritta dell'autorità che ha fornito i dati.

Se gli accordi consentono lo scambio di dati personali, essi devono contenere garanzie adeguate per la protezione dei dati, conformi a tutte le norme applicabili nelle giurisdizioni delle autorità firmatarie.

Entrata in vigore e applicazione

Il regolamento entra in vigore il ventesimo giorno successivo alla pubblicazione nella Gazzetta ufficiale dell'Unione europea e si applica dal 25 gennaio 2019. È direttamente applicabile in tutti gli Stati membri ed è rilevante per gli operatori istituzionali coinvolti nella cooperazione di vigilanza, non per i partecipanti al mercato in senso stretto.