Regolamento (UE) 2024/855

Regolamento di esecuzione (UE) 2024/855: segnalazioni IRRBB

Il regolamento aggiorna il regolamento di esecuzione (UE) 2021/451 inserendo un nuovo articolo 20 bis e due nuovi allegati dedicati alle segnalazioni di vigilanza sul rischio di tasso di interesse nel portafoglio bancario (IRRBB). L’intervento si colloca nel quadro dell’articolo 430 del regolamento (UE) n. 575/2013 e recepisce le modifiche apportate dal pacchetto bancario successivo al 2019, oltre a dare attuazione alle norme tecniche dell’ABE.

La finalità è fornire alle autorità di vigilanza dati armonizzati, granulari e comparabili su EVE, NII, variazioni del valore di mercato e componenti comportamentali, con un’attenzione particolare alla proporzionalità per gli enti piccoli e non complessi.

Finalità e contesto normativo

I considerando chiariscono che il regolamento di esecuzione (UE) 2021/451 disciplina già formati, modelli, istruzioni, frequenza e definizioni delle segnalazioni prudenziali di cui all’articolo 430, paragrafi da 1 a 4, del regolamento (UE) n. 575/2013. Poiché tale regolamento è stato modificato dal regolamento (UE) 2019/876 e la direttiva (UE) 2019/878 ha introdotto nuovi requisiti prudenziali nella direttiva 2013/36/UE, le segnalazioni devono essere adeguate alla nuova disciplina dell’IRRBB.

Il regolamento tiene conto anche delle raccomandazioni dell’ABE sulla riduzione degli oneri di segnalazione per gli enti piccoli e non complessi, prevedendo modelli semplificati e una struttura informativa differenziata per categorie di enti.

Modifica del regolamento (UE) 2021/451 e nuovo articolo 20 bis

L’articolo 1 inserisce l’articolo 20 bis, dedicato espressamente alla segnalazione IRRBB. Gli enti devono trasmettere le informazioni contenute nell’allegato XXVIII, seguendo le istruzioni dell’allegato XXIX, sia su base individuale sia su base consolidata.

Le frequenze sono differenziate per modello e per tipologia di ente:

• modello 1: trimestrale per tutti gli enti;
• modelli 2, 5 e 8: trimestrale per i grandi enti;
• modelli 3 e 6: trimestrale per gli enti che non sono né grandi né SNCI;
• modelli 4 e 7: trimestrale per gli SNCI;
• modello 9: trimestrale per enti non grandi/non SNCI e per SNCI;
• modello 10: annuale per i grandi enti;
• modello 11: annuale per gli altri enti e per gli SNCI.

Struttura dei nuovi modelli IRRBB

L’allegato XXVIII organizza la segnalazione in cinque blocchi:

• valutazione dell’IRRBB: SOT dell’EVE/NII e variazioni del valore di mercato (J 01.00);
• disaggregazione delle stime di sensibilità IRRBB (J 02.00, J 03.00 e J 04.00);
• flussi di cassa con riprezzamento (J 05.00, J 06.00 e J 07.00);
• parametri pertinenti per la modellizzazione comportamentale (J 08.00 e J 09.00);
• informazioni qualitative (J 10.00 e J 11.00).

Il modello J 01.00 raccoglie i livelli e le variazioni di EVE, NII e MV, oltre agli shock di tasso per valute non incluse nella parte A dell’allegato del regolamento delegato (UE) 2024/856 e ai rapporti con il capitale di classe 1. I modelli J 02.00-J 04.00 richiedono disaggregazioni per attività e passività sensibili ai tassi, incluse opzioni, NMD, depositi, titoli, derivati e voci fuori bilancio. I modelli J 05.00-J 07.00 si concentrano sui flussi di cassa con riprezzamento, distinguendo tra strumenti a tasso fisso e variabile e tra modellizzazione contrattuale e comportamentale. I modelli J 08.00 e J 09.00 riportano parametri utili al monitoraggio delle ipotesi di modellizzazione, come date medie di riprezzamento, PTR, tassi di rimborso anticipato e tassi di riscatto anticipato. I modelli J 10.00 e J 11.00 raccolgono informazioni qualitative sulle metodologie, sulle soglie, sulle opzioni di modellizzazione e sulle strategie di copertura.

Regole di compilazione: valuta, segni e definizioni

Le istruzioni impongono la compilazione nella valuta utilizzata per la segnalazione, con conversione delle altre valute al tasso BCE alla data di riferimento. Per alcune tabelle è richiesta una segnalazione separata per valuta, in particolare quando il valore contabile delle attività o passività denominate in tale valuta supera determinate soglie rispetto al portafoglio bancario.

La convenzione dei segni prevede che, in via generale, i valori siano segnalati in positivo, mentre le variazioni di EVE, NII e MV possono essere positive o negative in funzione dell’effetto dello shock. Sono inoltre stabilite regole specifiche per gli strumenti derivati, per le posizioni nozionali e per i parametri, con eccezioni limitate per alcuni casi di tassi negativi.

Ambito sostanziale: strumenti e posizioni rilevanti

L’allegato XXIX chiarisce che l’ambito della segnalazione comprende tutte le posizioni sensibili al tasso di interesse nel portafoglio bancario che rientrano nei SOT dell’IRRBB. Le categorie considerate includono:

• attività e passività verso banche centrali e controparti bancarie;
• prestiti e anticipazioni;
• titoli di debito;
• NMD e depositi a termine;
• derivati di copertura;
• altri strumenti derivati su tassi di interesse;
• elementi fuori bilancio, incluse attività e passività potenziali e impegni all’erogazione di finanziamenti a tasso fisso.

Sono fornite definizioni tecniche di strumenti a tasso fisso e variabile, di opzioni incorporate ed esplicite, di NMD transazionali e non transazionali, di componente core, di depositi operativi e di strumenti soggetti a rischio di rimborso o riscatto anticipato.

Modelli EVE, NII e valore di mercato

Il modello J 01.00 distingue tra:

• EVE, calcolato secondo l’articolo 98, paragrafo 5, lettera a), della direttiva 2013/36/UE e gli articoli da 1 a 3 del regolamento delegato (UE) 2024/856;
• NII, ai sensi dell’articolo 98, paragrafo 5, lettera b), della direttiva 2013/36/UE e dell’articolo 4 del medesimo regolamento delegato;
• MV, calcolato secondo i criteri interni di gestione del rischio, su orizzonte di un anno e con bilancio costante.

Le righe relative agli scenari di shock raccolgono le variazioni in caso di shock parallelo al rialzo e al ribasso, steepener, flattener e shock a breve. Sono anche previsti rapporti tra le peggiori variazioni e il capitale di classe 1, nonché la segnalazione della dimensione degli shock in punti base per le altre valute soggette al SOT.

Disaggregazione delle sensibilità e flussi di cassa con riprezzamento

I modelli J 02.00, J 03.00 e J 04.00 servono a disaggregare le sensibilità IRRBB per categorie di attività e passività, distinguendo tra portafogli completi, versioni semplificate per “altri” enti e versioni semplificate per SNCI. La struttura ricomprende attività e passività totali, componenti dovute a opzionalità automatica, banca centrale, interbancario, prestiti, titoli di debito, derivati di copertura, altre attività/passività e fuori bilancio.

I modelli J 05.00, J 06.00 e J 07.00 forniscono il calendario dei flussi di cassa con riprezzamento del nozionale per fasce temporali predefinite. Per i derivati, gli importi netti sono suddivisi tra posizioni receiver e payer secondo regole specifiche; per le tabelle contrattuali non si compilano alcune colonne relative a nozionale, opzioni e modellizzazione comportamentale.

Parametri pertinenti per la modellizzazione comportamentale

I modelli J 08.00 e J 09.00 raccolgono i parametri utilizzati per monitorare la modellizzazione dell’IRRBB. Tra questi figurano:

• date medie di riprezzamento prima e dopo la modellizzazione per gli NMD;
• PTR su orizzonte di un anno;
• date medie di riprezzamento e tassi di rimborso anticipato per prestiti e titoli a tasso fisso;
• date medie di riprezzamento e tassi di riscatto anticipato per depositi a termine.

Le istruzioni specificano che, per gli NMD, le analisi devono tenere conto della componente core, dei depositi operativi e delle eventuali esenzioni dal limite massimo di riprezzamento a cinque anni. Per i prodotti a tasso fisso soggetti a rimborso o riscatto anticipato, si considerano solo le posizioni in cui il costo economico non ricade interamente sul cliente.

Informazioni qualitative e scelte metodologiche

I modelli J 10.00 e J 11.00 richiedono dichiarazioni qualitative sulle metodologie adottate per il SOT di EVE e NII, sui modelli usati per NMD, sul trattamento del rischio di opzione e del rischio di base, sulle penali di rimborso anticipato, sugli impegni a tasso fisso, sulle strategie di copertura e sulle eventuali modifiche della struttura di bilancio rispetto alla precedente segnalazione.

Le imprese devono inoltre indicare:

• se il metodo usato è SA semplificato, SA o IMS;
• se il calcolo dipende da requisiti dell’autorità competente;
• se sono considerati flussi condizionali, rischio di opzione, margini commerciali e altre componenti del differenziale;
• quale curva risk-free viene utilizzata per l’attualizzazione;
• se le ipotesi principali sono mutate rispetto all’ultima segnalazione;
• se il tasso di interesse minimo post-shock è vincolante per talune valute.

Entrata in vigore e applicazione

Il regolamento entra in vigore il ventesimo giorno successivo alla pubblicazione nella Gazzetta ufficiale dell’Unione europea. Tuttavia, si applica dal 1° settembre 2024; inoltre, per consentire agli enti di adeguare sistemi e processi, le nuove segnalazioni non devono iniziare prima della data di riferimento del 30 settembre 2024.

Rapporti con altri atti dell’Unione

Il regolamento si coordina con il regolamento (UE) n. 575/2013, in particolare con l’articolo 430 e con le disposizioni sul capitale di classe 1, e rinvia ai regolamenti delegati (UE) 2024/856 e 2024/857, che definiscono rispettivamente gli scenari di shock e la metodologia standardizzata/semplificata per l’IRRBB. Sono inoltre richiamati il regolamento (UE) n. 600/2014 per la definizione dei derivati, il regolamento delegato (UE) 2015/61 per i depositi operativi e il regolamento (CE) n. 1606/2002 per gli IFRS.