Sentenza del 08/05/2017 n. 1952 - Comm. Trib. Reg. per la Lombardia

Esito

La controversia

La controversia riguardava la determinazione del valore dell'avviamento in una cessione di ramo d'azienda appartenente a una start up. L'Amministrazione aveva accertato un maggior valore dell'avviamento fondandosi su potenziali sviluppi dell'attività, possibili progetti e prospettive future di business. La contribuente contestava tale ricostruzione, sostenendo che si trattasse di elementi meramente ipotetici e immateriali, non sufficienti a dimostrare un maggior valore effettivo rispetto a quello dichiarato.

La decisione

La pretesa dell'Amministrazione è stata ritenuta non adeguatamente supportata da presunzioni valide e corrette. In particolare, per una start up non è sufficiente valorizzare potenziali business, progetti futuri o prospettive non concretamente realizzate per determinare un maggior avviamento. È stato quindi riconosciuto come corretto il mancato computo di tali elementi nel valore dell'avviamento dichiarato dalla cedente, con conseguente annullamento o rigetto della rettifica fiscale.

Massime di principio

• Nella valutazione fiscale dell'avviamento occorrono elementi concreti, attuali e verificabili; mere aspettative di crescita o progetti futuri non sono di per sé sufficienti a fondare una rettifica.
• Quando l'azienda ceduta è una start up, la stima dell'avviamento deve tenere conto dell'assenza di una storia economica consolidata e non può basarsi automaticamente su potenziali business non ancora realizzati.
• L'Amministrazione finanziaria deve motivare il maggior valore accertato con presunzioni coerenti, specifiche e gravi; una ricostruzione fondata soltanto su ipotesi o prospettive astratte può essere contestata.
• Gli elementi immateriali possono rilevare nella stima dell'avviamento solo se risultano concretamente dimostrabili e idonei a generare una capacità reddituale effettiva o ragionevolmente attuale.