Provvedimento AGCM IC60 del 09/06/2026

Criticità concorrenziali nel settore RC Auto

L’indagine conoscitiva riguarda il mercato dell’assicurazione RC Auto, uno dei principali segmenti del comparto assicurativo italiano. L’Autorità intende verificare se, nel quadro normativo e regolamentare vigente, esistano ostacoli allo sviluppo concorrenziale del settore e individuare eventuali rimedi utili a beneficio dei consumatori finali.

Ambito e finalità dell’indagine

Il provvedimento avvia un’indagine conoscitiva ai sensi dell’articolo 12, comma 2, della legge n. 287/1990, svolta congiuntamente all’IVASS in forza del protocollo di intesa sottoscritto nel novembre 2024. L’iniziativa si colloca nel solco di precedenti interventi dell’Autorità sul settore RC Auto e su specifici strumenti regolatori, ed è finalizzata ad approfondire quattro aree principali: attribuzione del rischio, risarcimento diretto, scatola nera e comparazione dei prezzi.

Rilievo economico e quadro regolatorio

Il comparto auto registra nel 2024 una raccolta premi di circa 17,5 miliardi di euro, di cui circa 13 miliardi riferiti al ramo RC Auto. Il settore è regolato da fonti nazionali ed europee ed è sottoposto alla vigilanza dell’IVASS. La natura obbligatoria della copertura rende particolarmente importanti gli assetti concorrenziali e la capacità del mercato di offrire premi coerenti con il rischio effettivo.

Asimmetrie informative e meccanismi di attribuzione del rischio

L’Autorità osserva che il mercato presenta un’asimmetria informativa sulla rischiosità dell’assicurato, che può ridurre l’efficienza economica e incidere sui prezzi. Gli strumenti utilizzati per attenuare tale asimmetria includono attestato di rischio, classi di merito, meccanismi bonus/malus e dispositivi che registrano l’attività del veicolo, come la scatola nera. Tuttavia, l’evoluzione del sistema avrebbe condotto a una saturazione delle classi universali più favorevoli e alla creazione di classi interne aziendali fondate su ulteriori parametri di rischio. Secondo l’Autorità, ciò può:

• interferire con una corretta determinazione dei premi in funzione del rischio;
• ostacolare la mobilità della domanda;
• rendere più difficile per le compagnie accedere a dati adeguati per stimare il rischio in modo efficiente.

Risarcimento diretto e incentivi competitivi

Il provvedimento richiama il meccanismo di risarcimento diretto, introdotto per favorire un confronto competitivo anche nei servizi liquidativi e instaurare un rapporto più diretto tra compagnia e assicurato. Nei casi previsti, il danneggiato si rivolge alla propria compagnia; le imprese si compensano poi mediante un sistema forfettario basato su parametri di costo medio. L’Autorità segnala che questo assetto potrebbe produrre criticità sotto il profilo di:

• politiche di prezzo;
• incentivi al contenimento dei costi dei risarcimenti;
• dinamiche competitive tra imprese assicurative.

Scatola nera, portabilità e mobilità

In relazione alla scatola nera, il provvedimento richiama l’intervento della legge annuale per il mercato e la concorrenza 2023, che ha modificato la disciplina per favorire mobilità dei consumatori e concorrenza tra compagnie. Resta però aperta, nelle more della disciplina secondaria attuativa, la possibilità che permangano criticità nella portabilità dei dati o altri ostacoli alla mobilità della clientela, con possibili effetti negativi per i consumatori.

Comparazione dei prezzi e Preventivass

Un ulteriore profilo di approfondimento riguarda l’efficacia degli strumenti di comparazione dei prezzi, in particolare Preventivass. L’Autorità sottolinea che la diffusione di sconti anche molto rilevanti, praticati dalle compagnie o dagli intermediari, unita alla complessità delle offerte commerciali, può ridurre la capacità dei comparatori di rappresentare il prezzo effettivo delle polizze. La complessità deriva anche da clausole aggiuntive e garanzie accessorie, come guida esclusiva, guida esperta, furto e incendio. Se i prezzi di riferimento perdono valore informativo, ne risentono sia la scelta consapevole dei consumatori sia la pressione concorrenziale nel mercato.

Consultazione e contributi degli interessati

L’indagine prevede una call for input aperta a tutti i soggetti interessati fino al 31 luglio 2026. I contributi devono riguardare le criticità concorrenziali e inefficienze nelle quattro aree individuate dal provvedimento. È possibile trasmettere osservazioni in versione pubblica e riservata, con indicazione dei motivi della riservatezza. I documenti potranno essere condivisi tra AGCM e IVASS secondo le regole di cooperazione vigenti.

Esito atteso e profilo di policy

L’iniziativa mira a verificare se il settore RC Auto presenti ostacoli strutturali o regolatori alla concorrenza e, in caso positivo, a individuare interventi idonei al loro superamento. Il taglio del provvedimento è quindi sia ricognitivo sia propositivo, con attenzione a trasparenza tariffaria, mobilità dei consumatori, corretta misurazione del rischio e coerenza degli incentivi economici nel mercato assicurativo.