Provvedimento AGCM A573 n. 31582 del 10/06/2025

Novamont / ENI - abuso di posizione dominante nei mercati dei bio-compound per LPB e VLPB

L'Autorità ha accertato che Novamont ha posto in essere, almeno dal 1° gennaio 2018 al 31 dicembre 2023, una strategia escludente articolata su contratti con i trasformatori e con la GDO, finalizzata a consolidare la propria posizione nei mercati italiani dei bio-compound per shopper (LPB) e sacchetti ultraleggeri (VLPB). Dal 18 ottobre 2023 la responsabilità è stata estesa anche a ENI, quale controllante indiretta di Novamont.

Parti e contesto procedimentale

Novamont opera nella produzione di bioplastiche e Mater-Bi; ENI la controlla indirettamente tramite Versalis. Hanno partecipato al procedimento BASF, Biotec e Papier Mettler. L'istruttoria è stata avviata dopo segnalazioni anonime e approfondita con ispezioni, numerose richieste di informazioni, audizioni, memorie e data room. Novamont ed ENI hanno presentato impegni, poi rigettati.

Mercati rilevanti

L'AGCM ha ritenuto esistenti due mercati distinti: il mercato dei bio-compound per LPB compatibili con la normativa italiana e quello dei bio-compound per VLPB compatibili con la normativa italiana, entrambi di dimensione geografica nazionale. La distinzione deriva sia dai vincoli normativi sia dalle specifiche esigenze tecniche delle diverse applicazioni. L'Autorità ha escluso che LPB, VLPB e waste possano essere trattati come un unico mercato, così come ha respinto la tesi di una dimensione geografica europea unica.

Quadro normativo e assetti concorrenziali

Il provvedimento ricostruisce il quadro europeo e italiano: per le LPB sono ammesse in Italia solo borse biodegradabili e compostabili; per le VLPB è richiesto anche un contenuto minimo di materia prima rinnovabile, pari al 60% dal 2021. Questo assetto ha reso l'Italia il principale mercato europeo per la domanda di bioplastiche compostabili e ha favorito la specializzazione dei produttori su formulazioni ad hoc.

Dominanza di Novamont

Novamont è stata ritenuta dominante in entrambi i mercati rilevanti. Le quote accertate dall'Autorità sono molto elevate: per le LPB oltre il 50% in valore e volume per tutto il periodo, e per le VLPB tra circa il 70-75% e l'85-90% in valore, con livelli ancora più alti in alcuni anni. La dominanza è rafforzata dall'integrazione verticale a monte nella produzione di bio-BDO, materia prima chiave per il PBAT ad alto contenuto di rinnovabilità, e dalla lunghezza della presenza di Novamont nel settore.

Condotta abusiva: il sistema di esclusive a doppio livello

L'infrazione consiste in un sistema coordinato di vincoli contrattuali:

• verso i trasformatori, con obblighi di acquistare Mater-Bi in esclusiva o semi-esclusiva, o comunque per una quota rilevante del fabbisogno;
• verso la GDO, con l'obbligo di acquistare LPB/VLPB in Mater-Bi da licenziatari del marchio Mater-Bi® o con marchio Mater-Bi®.

Nel tempo, i contratti con i trasformatori sono passati da una fase senza esclusiva a formule Gold/Silver e poi Premium/non-Premium, sempre con controlli tecnici e audit particolarmente pervasivi. I contratti con la GDO hanno riguardato, tra gli altri, Conad, Coop Italia, Unicoop Firenze, Selex, Carrefour, PAM, Aspiag e altre insegne collegate. In diversi casi, i premi economici e i contributi promozionali erano legati al rispetto dell'esclusiva o alla quota di acquisti da licenziatari Mater-Bi.

Circolarità ed effetti escludenti

L'Autorità ha ritenuto che i due livelli contrattuali si rafforzino reciprocamente: la GDO è incentivata a stipulare con Novamont perché i principali trasformatori sono già vincolati al network; i trasformatori restano vincolati per non perdere accesso alla domanda della GDO. Questo meccanismo avrebbe bloccato una parte sostanziale della domanda e impedito ai concorrenti di ottenere sbocchi remunerativi, pur in presenza di materiali alternativi considerati, in larga parte, equivalenti sotto il profilo tecnico e qualitativo.

Gara Selex e conferme istruttorie

La gara indetta da Selex per le forniture 2024 è stata utilizzata come conferma empirica della struttura escludente: un concorrente non licenziatario, Print Bag, è stato inizialmente considerato, ma poi l'aggiudicazione è andata a licenziatari Mater-Bi. L'Autorità ha letto l'episodio come indicativo del valore strategico della licenza Mater-Bi e della pressione esercitata dal sistema di esclusiva, anche in assenza di un obbligo esplicito nel capitolato.

Valutazione delle difese

Novamont ha sostenuto che i mercati dovessero essere più ampi, che le quote fossero inferiori al 50%, che i contratti fossero brevi e rescindibili e che le esclusive servissero a prevenire free-riding e rischi reputazionali. L'AGCM ha respinto tali tesi, osservando che:

• le definizioni di mercato proposte da Novamont erano incongrue rispetto a normativa, applicazioni e prassi interna della stessa impresa;
• i diritti di recesso erano solo teorici, perché economicamente irrazionali per i trasformatori e per la GDO;
• l'AEC test era inappropriato e incompleto, perché non coglieva la natura circolare del sistema escludente;
• le giustificazioni oggettive non erano dimostrate e non esistevano misure meno restrittive equivalenti.

Parental liability di ENI

ENI è stata ritenuta responsabile dal 18 ottobre 2023 in quanto controllante indiretta di Novamont tramite Versalis. L'Autorità ha applicato la presunzione di influenza determinante derivante dal controllo totalitario e ha respinto gli argomenti di autonomia gestionale e di breve intervallo temporale tra closing e avvio istruttorio.

Pregiudizio al commercio intra-UE

L'AGCM ha ravvisato un pregiudizio al commercio tra Stati membri, poiché la strategia di Novamont ostacola l'ingresso e l'operatività di concorrenti europei nei mercati nazionali, in particolare sottraendo loro una quota rilevante della domanda espressa dai trasformatori e dalla GDO.

Gravità, durata e sanzioni

L'infrazione è stata qualificata come grave, in ragione della natura escludente della strategia, dell'elevata posizione di mercato di Novamont e del contesto di settore. Ai fini sanzionatori, è stata considerata in essere dal 1° gennaio 2018 al 31 dicembre 2023, con responsabilità di Novamont fino al 17 ottobre 2023 e di ENI in solido dal 18 ottobre 2023 al 31 dicembre 2023. L'Autorità ha applicato le Linee Guida sulle sanzioni, assumendo come base il valore delle vendite di bio-compound per LPB e VLPB in Italia nel 2023 e irrogando:

• 30.359.000 euro a Novamont S.p.A.;
• 1.701.052,08 euro in solido a ENI S.p.A. e Novamont S.p.A.

Misure accessorie e termini

L'Autorità ha ordinato alle società di cessare immediatamente i comportamenti distorsivi, ove ancora in corso, e di non porre in essere condotte analoghe in futuro. Entro 90 giorni dalla notifica deve essere trasmessa una relazione sulle azioni intraprese. Le sanzioni devono essere pagate entro 90 giorni, con applicazione degli interessi di mora e delle ulteriori maggiorazioni in caso di ritardo.